Optimale Bandstrategien für Dividendenzahlungen im Cramér-Lundberg-Modell
Abstract:
Die Dissertation befasst sich mit der Maximierung des erwarteten Dividendenbarwerts im Cramér-Lundberg-Modell. Ein zentrales Resultat ist durch die Lokalisierung der optimalen Bandgrenzen anhand der Schadenhöhenverteilung und der Modellparameter gegeben. Für die Klasse der Phasentypverteilungen wird eine stückweise geschlossene Darstellung des Werts einer Bandstrategie hergeleitet. Für deterministische Schadenhöhe gelingt die analytische Darstellung des Werts einer Bandstrategie.
| Zugehörige Institution(en) am KIT | Institut für Finanzwirtschaft, Banken und Versicherungen (FBV) |
| Publikationstyp | Hochschulschrift |
| Publikationsjahr | 2014 |
| Sprache | Deutsch |
| Identifikator | urn:nbn:de:swb:90-467449 KITopen-ID: 1000046744 |
| Verlag | Karlsruher Institut für Technologie (KIT) |
| Art der Arbeit | Dissertation |
| Fakultät | Fakultät für Wirtschaftswissenschaften (WIWI) |
| Institut | Institut für Finanzwirtschaft, Banken und Versicherungen (FBV) |
| Prüfungsdatum | 23.06.2014 |
| Schlagwörter | Maximierung des erwarteten Dividendenbarwerts, Cramér-Lundberg-Modell, Bandstrategie, Hamilton-Jacobi-Bellman-Gleichung |
| Referent/Betreuer | Hipp, C. |